大额存单和国债哪个好？和定期存款有什么区别，利率、提前取钱和安全性怎么比

三五年用不上的钱，按 2026 年 10 月的利率，储蓄国债最高：3 年期 1.63%，5 年期 1.70%。其次是大额存单，中国银行今年 7 月那期 3 年 1.55%、5 年 1.60%，20 万元起存。普通定期最低，中行挂牌 3 年 1.25%、5 年 1.30%。三者的利息眼下都不用交个人所得税，所以直接比利率就行。

按 20 万元存 3 年算，到期利息大约是：定期 7500 元，大额存单 9300 元，储蓄国债 9780 元。国债比定期多出 2280 元。但哪个适合你，还要看三件事：

1. 钱有没有可能提前用。三样东西提前取都要吃亏，只是亏法不同。大额存单可以转让给别人，损失最小；储蓄国债和定期提前取，利息会少掉一大截。下面有具体算例。
2. 有没有 20 万。不到 20 万买不了大额存单，选择就剩储蓄国债和定期。
3. 能不能抢到国债。储蓄国债每期额度有限，发行头一两天常常就卖完。凭证式第七、八期的发行期到 10 月 19 日，11 月 10 日起还有一期电子式，利率到时才公布。

大额存单和国债哪个好：现在各自多少利率

先把四样东西摆在一张表里。记账式国债是在银行柜台或证券账户里买卖的国债，价格每天在变，这里给的是 10 月 16 日的市场收益率。

表里能看出两点。一是储蓄国债和大额存单的利率只差零点零几个百分点，20 万存 3 年差 480 元左右，远不如能不能买到、能不能提前取重要。二是记账式国债的收益率反而不高，3 年期只有 1.27%，它的好处在于随时能卖，后面会讲。

农业银行同期发售的大额存单利率和中行基本一样：1 年 1.1%，3 年 1.55%，5 年 1.6%。如果你常用的银行报价明显低于这个数，可以去别的银行比一比。

大额存单和定期存款的区别

大额存单本质上就是一种定期存款，人民银行的规定写明它「属一般性存款」。差别在于：

• 门槛：个人 20 万元起，定期 50 元起。20 万的门槛 2016 年就从 30 万降下来了，不是今年的新规。
• 利率：同期限比定期高 0.15 到 0.3 个百分点。
• 转让：多数大额存单可以转让给别人，在手机银行里挂出去，有人接手就能拿回本金和已经产生的利息。定期不能转让。
• 部分提前支取：中行、建行的大额存单都允许多次部分提前支取，取出的部分按活期计息，剩下的照常计息；建行要求剩下的金额不能低于起存点。普通定期一般只允许部分提前支取一次。
• 额度：大额存单按期发行，每期有额度，热门期限会卖完；定期随时能存。

人民银行今年 6 月就新的《大额存单管理办法》公开征求意见，拟允许银行在自己的渠道里办理转让，起存金额仍是 20 万元。到 10 月 18 日还没有正式发布，现行规则不变。

中途要用钱，各亏多少

提前取钱是这几样东西差别最大的地方。还是 20 万元买 3 年期，存满 1 年就要用钱：

还有几条容易踩的坑：

• 储蓄国债买入后不满 6 个月取出，一分利息都没有，还要付 1‰ 手续费，20 万就是 200 元。
• 电子式储蓄国债发行期内不能兑取；凭证式在发行期最后一天不能兑取。提前兑取都要去网点柜台办。
• 凭证式不能转让，只能找原来买的银行兑取。
• 大额存单能不能转让、能不能部分支取，每一期的写法不同，买之前在手机银行里点开产品说明看一眼。

所以，1 年内可能要用的钱，不适合放进 3 年、5 年的产品里，哪怕利率高一点。这部分钱该放在哪，见应急金放哪里。

哪个更安全：存款保险和国债

• 定期和大额存单都是存款，受《存款保险条例》保护：同一个人在同一家银行的存款，本金加利息合计 50 万元以内全额赔付。大额存单动辄几十万，超过 50 万的部分最好分到不同的银行。
• 储蓄国债和记账式国债不是存款，不在存款保险范围里。它们是财政部代表国家发行的债务，到期由国家还本付息，银行只是代销，银行出问题不影响国债本身。

对普通人来说，在 50 万以内，这几样东西的安全性差别不大。真正要防的是买错产品：银行柜台推荐的「理财」「结构性存款」「保险」不是存款，也不是国债，利率看着差不多，规则完全不同。买之前确认合同上写的是「大额存单」或「储蓄国债」。

税的问题很简单：国债利息按《个人所得税法》免征个人所得税；储蓄存款利息从 2008 年 10 月 9 日起暂免征收。眼下两者都不用交税。

去哪买，什么时候买

• 储蓄国债：在承销银行的网点、手机银行（电子式）或柜台（凭证式）买，每人每期最多 50 万元。财政部每月 10 日前后开始发行，具体在财政部债务管理司网站的「业务公告」里提前公布。想买的话，发行第一天早上就去，额度常常当天就没了。
• 大额存单：在银行手机银行的「存款」或「大额存单」栏目里买，看清期限、利率、能否转让和认购截止日。买不到新发的，可以在转让区看别人挂出来的，剩余期限短一些，利率按成交价折算。
• 记账式国债：银行柜台（网点、网银、手机银行）或证券账户都能买，100 元面值起。它随时能卖，但价格会随市场利率反向波动，期限越长波动越大；拿到期就能拿回面值和全部利息。
• 定期存款：随时存，适合金额不到 20 万、又买不到国债的时候。

想分批用钱的，可以搭一个梯子：把钱分成几份，分别放 1 年、2 年、3 年，每年都有一份到期，到期后再续存成 3 年。这样既能拿到较长期限的利率，每年又有一笔钱能动。

不在用人民币存款的地方

很多地方都有类似的「存款还是政府债券」的选择，名称不同，思路一样：

• 香港：政府面向 65 岁及以上居民发行「银色债券」，利率与通胀挂钩、有保底；存款受香港存款保障计划保护。发行安排见香港政府债券网站。
• 新加坡：新加坡储蓄债券（Singapore Savings Bonds）每月发行，可以随时赎回不罚息；也可以买短期国库券（T-bills）。详情在新加坡金融管理局网站。
• 美国：银行定期存单（CD）和短期国库券（T-bills）的比较，关键在国库券利息免州税和地方所得税，扣完税以后国库券往往更划算。短期国库券怎么买，见短期国债凭什么算「稳」。
• 其他国家和地区：先查两件事，一是当地存款保险的赔付上限，二是政府有没有面向个人发行的储蓄债券或短期国库券、利息怎么征税，然后比较扣税以后实际到手的利息，而不是只看标价利率。

怎么选

• 选储蓄国债：钱确定 3 到 5 年不用，能在发行日抢到额度，想拿最高的利率。
• 选大额存单：有 20 万以上，想要接近国债的利率，又希望万一要用钱时能转让出去、少亏一点。
• 选定期存款：金额不到 20 万、国债没抢到，或者只存 1 年以内。
• 选记账式国债：想随时能卖，能接受价格小幅波动；适合放 1 到 3 年期这类短期品种。

不管选哪样，都算一下扣掉通胀后还剩多少。国家统计局公布的 8 月居民消费价格同比上涨 0.8%，1.63% 的国债扣掉以后，实际收益大约 0.8%。用实际收益计算器可以按你自己的数字算。

常见问题

大额存单和国债哪个好？

看你更在意利率还是灵活性。2026 年 10 月，储蓄国债 3 年 1.63%、5 年 1.70%，比中行大额存单的 1.55%、1.60% 略高，但每期额度有限，提前兑取要扣利息。大额存单 20 万起，多数可以转让，提前要用钱时损失更小。钱确定几年不用、又能买到，选国债；可能提前用，选大额存单。

大额存单和定期存款有什么区别？

大额存单也是一种定期存款，同样受存款保险保护。区别是个人 20 万元起存、利率比同期限定期高 0.15 到 0.3 个百分点，多数可以转让给别人，有的还允许多次部分提前支取。普通定期 50 元起存、不能转让、随时能存。

储蓄国债提前兑取损失多少？

不满 6 个月取出没有利息。电子式满 6 个月不满 24 个月按票面利率计息但扣 180 天利息，满 24 个月不满 36 个月扣 90 天；凭证式按持有时间分档计息，满 1 年不满 2 年只按 0.4% 算。两种都收本金 1‰ 的手续费。20 万元 3 年期存满 1 年取出，电子式到手利息约 1450 元，凭证式约 600 元。

国债和大额存单受存款保险保护吗？

大额存单属于存款，受存款保险保护，同一个人在同一家银行本息合计 50 万元以内全额赔付。国债不是存款，不在存款保险范围里，它是财政部代表国家发行的债务，到期由国家还本付息，银行只是代销。

大额存单和国债的利息要交税吗？

目前都不用。国债利息按《个人所得税法》免征个人所得税，储蓄存款利息（包括大额存单）从 2008 年 10 月 9 日起暂免征收个人所得税。

资料来源

• 中国银行：人民币存款利率表（2025-05-20）：活期与各期限整存整取挂牌利率。
• 中国银行：2026 年第一期个人大额存单：各期限利率、提前支取与转让规则。
• 中国农业银行：2026 年个人大额存单：各期利率与认购期。
• 财政部：国债业务公告 2026 年第 167 号与2026 年电子式储蓄国债第七、八期：利率、额度、提前兑取规则。
• 财政部：2026 年第四季度国债发行有关安排：11 月电子式储蓄国债发行时间。
• 财政部：中国国债收益率曲线：10 月 16 日各期限收益率。
• 中国人民银行：《大额存单管理办法（征求意见稿）》：20 万元起点、属一般性存款、转让渠道。
• 《存款保险条例》：50 万元最高偿付限额。
• 《个人所得税法》与财税〔2008〕132 号：国债利息免税、储蓄存款利息暂免征收。

下一步阅读

守值是一个独立教育站，只讲清避险资产怎么用、有什么风险，帮你在动手前自己做判断。不替任何人操作账户，也不收集敏感信息。

• hold@holdvaluehq.com